在第27届中国国际光电博览会的舞台上，1.6T光模块无疑成为了最为耀眼的明星。从去年还只是作为样机展示的看点，到今年已然跃升为高速展区的默认主角，这一转变不仅彰显了光模块技术的飞速进步，更预示着其市场需求的即将爆发。多家行业领军企业纷纷透露，其订单已经排至明年，全年需求预测更是从年初的约1000万只大幅跃升至2500万只以上，这一数据无疑为光模块市场的繁荣注入了强劲动力。值得一提的是，FCC最终规则的正式刊载，并未将国内光模块企业列入限制名单，这无疑为国内光模块产业的发展扫清了一大障碍，此前市场上的极端悲观预期也基本落空。

光模块需求的爆发并非偶然，而是AI算力链快速发展下的必然结果。1.6T光模块从样机展示到批量订单的转变，标志着AI算力链正逐步进入一个更加注重交付、订单和业绩兑现的新阶段。与概念炒作不同，高速光模块的繁荣更多得益于速率升级、网络架构演进以及头部客户资本开支的推动。然而，市场总是充满变数，价格、产能和竞争格局的变化也需要我们持续关注。南方基金旗下的司南投顾团队，一直密切关注着AI算力链中业绩验证较为充分的细分领域，通过精心挑选基金和持续跟踪组合，力求在把握科技成长机遇的同时，为投资者提供更加平稳的配置体验。